-32300: transport error - HTTP status code was not 200
Республика Алтай
Положение от 18 июня 1998 года № 178
Положение об обслуживании и обращении облигаций Республики Алтай
- Принято
- Правительством Республики Алтай
18 июня 1998 года
1.Общие положения
1.1.Настоящее Положение регулирует порядок размещения, обращения и погашения облигаций Республики Алтай (в дальнейшем - ОРА), выпускаемых в соответствии с Законом Республики Алтай "О республиканских долговых обязательствах (облигационных займах)" и Проспектами эмиссии ОРА (далее Проспект эмиссии).
1.2.Владельцы ОРА - юридические и физические лица, которым ОРА принадлежат на праве собственности. Владельцы ОРА имеют право владеть, пользоваться и распоряжаться принадлежащими им ценными бумагами в соответствии с действующим законодательством Российской Федерации с учетом установленных Проспектами эмиссии и настоящим Положением особенностей.
1.3.Обращение ОРА осуществляется в порядке, определяемом действующим законодательством Российской Федерации, Законом Республики Алтай "О республиканских долговых обязательствах (облигационных займах)", Проспектами эмиссии и настоящим Положением.
1.4.Переход права на ОРА от одного владельца к другому наступает в момент перевода (внесения приходной записи по счету депо приобретателя) ОРА на счет депо их нового владельца.
1.5.Сделки купли - продажи ОРА, в результате которых осуществляется переход прав на ОРА к новому владельцу, заключаются и/или регистрируются в Торговой системе уполномоченного Эмитентом Организатора торговли.
1.6.Требования настоящего Положения к организациям, выполняющим различные функции на рынке ОРА, распространяются исключительно на отношения, возникающие в процессе размещения, обращения и погашения ОРА.
2.Участники рынка ОРА
2.1.В целях настоящего Положения все действующие на рынке ОРА субъекты разделяются на следующие группы:
- Эмитент, его Полномочный Представитель, Экспертный Совет;
- участники рынка, обслуживающие Эмитента в части обращения ОРА;
- участники рынка, проводящие операции с облигациями;
- инфраструктурные организации, обеспечивающие обращение облигаций, учет прав собственности и проведение расчетов на рынке ОРА.
2.2.Эмитент, его представитель, Экспертный Совет:
- Эмитент;
- Полномочный Представитель Эмитента;
- Экспертный Совет.
2.2.1.Эмитент - Правительство Республики Алтай, действующее на основании Закона Республики Алтай "О Правительстве Республики Алтай", Законов Республики Алтай "О бюджете Республики Алтай на 1998 г.", законодательства Российской Федерации и настоящего Положения.
2.2.2.Полномочный Представитель Эмитента (далее - Представитель Эмитента) - Министерство финансов Республики Алтай, которому переданы все либо отдельные полномочия Эмитента. Полномочный Представитель Эмитента действует от имени Эмитента на основании доверенности.
2.2.3.Экспертный Совет - орган, осуществляющий наблюдение за размещением, обращением и погашением ОРА.
2.3.Участники рынка, обслуживающие Эмитента в части обращения ОРА:
- Генеральный агент;
- Торговый агент;
- Платежный агент;
- Агенты;
- Гарант погашения серии (займа).
2.3.1.Генеральный агент - организация - профессиональный участник рынка ценных бумаг, имеющая соответствующие лицензии, организующая размещение и обращение облигаций областных займов.
Генеральный агент назначается и действует на основании Закона Республики Алтай "О республиканских долговых обязательствах (облигационных займах)", "Положения о Генеральном агенте", утверждаемого Правительством Республики Алтай и распоряжения Главы Правительства Республики Алтай "О Генеральном агенте".
2.3.2.Торговый агент - юридическое лицо, являющееся в соответствии с действующим законодательством профессиональным участником рынка ценных бумаг, осуществляющий брокерское обслуживание Эмитента.
2.3.3.Платежный агент (банк Эмитента) - кредитная организация, в которой открыт счет Эмитента, используемый им для осуществления расчетов при размещении и погашении ОРА.
2.3.4.Агент - организация, заключившая договор с Генеральным агентом на передачу последним части функций по организации и обслуживанию рынка ОРА.
2.3.5.Гарант погашения серии (займа) - кредитная (страховая) организация, заключившая с Эмитентом договор по кредитованию (страхованию) Эмитента в целях повышения гарантий дилерам и инвесторам по погашению серии (займа).
2.4.Участники торгов и инвесторы:
- Первичный дилер - маркет - мейкер,
- Дилер;
- Торговый агент;
- Инвестор.
2.4.1.Участник торгов - юридическое лицо, имеющее в соответствии с действующим законодательством РФ лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление дилерской и (или) брокерской деятельности, аккредитовавшееся в Торговой системе Организатора торговли и заключившее договор с обслуживающими его Расчетным центром, Депозитарием для проведения операций с ОРА.
Участник торгов может заключать сделки с ОРА от своего имени и за свой счет при наличии соответствующей лицензии.
Участник торгов может выполнять функции посредника при заключении сделок с ОРА, действуя от своего имени, за счет и по поручению Инвестора при наличии соответствующих лицензий.
2.4.2.Первичный дилер (маркет - мейкер) - участник торгов, заключивший Договор с Эмитентом, предусматривающий обязательства Первичного дилера по приобретению на аукционе первичного размещения и при доразмещении на вторичных торгах определенного количества ОРА и по поддержанию ликвидности рынка нескольких серий ОРА, а также права, предоставляемые Эмитентом Первичному дилеру.
2.4.3.Дилер - участник торгов, как это определено настоящим Положением, проводящий операции с ОРА и не имеющий обязательств перед Эмитентом в части выкупа определенного количества ОРА.
2.4.4.Торговый агент - участник торгов - юридическое лицо, являющееся в соответствии с действующим законодательством профессиональным участником рынка ценных бумаг, осуществляющий брокерское обслуживание Эмитента в Торговой системе Организатора торговли.
2.4.5.Инвестор - любое юридическое или физическое лицо, не являющееся Участником торгов, приобретающее ОРА, имеющее право на владение ОРА в соответствии с действующим законодательством РФ и настоящим Положением.
2.5.Инфраструктурные организации:
- Организатор торговли;
- Депозитарная система;
- Расчетная система.
2.5.1.Организатор торговли - юридическое лицо, имеющее лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление деятельности по организации торговли на рынке ценных бумаг или лицензию фондовой биржи и уполномоченное на основании договора с Эмитентом предоставить Торговую систему для обеспечения процедур заключения сделок купли - продажи ОРА при первичном размещении, вторичном обращении и погашении.
2.5.2.Расчетная система - совокупность юридических лиц, являющихся кредитными организациями и обеспечивающих проведение расчетов между Эмитентом и участниками торгов на рынке ОРА.
Расчетная система состоит из:
Расчетных центров Организатора торговли;
Платежного агента (Банка Эмитента).
2.5.2.1.Расчетный центр (далее - Расчетный Центр) - небанковская кредитная организация, уполномоченная на основании договоров с Организатором торговли и Участниками торгов обеспечивать учет денежных средств и централизованные расчеты (переводы) между Участниками торгов по сделкам с ОРА.
2.5.2.2.Платежный агент (банк Эмитента) - кредитная организация, обслуживающая счет Эмитента, используемый им для осуществления расчетов при размещении и погашении ОРА.
2.5.3.Депозитарная система - совокупность юридических лиц, имеющих лицензии профессиональных участников рынка ценных бумаг на осуществление депозитарной деятельности, которые предоставляют Эмитенту услуги по хранению сертификатов ОРА и осуществляют учет прав и перехода прав владельцев на ОРА.
Депозитарная система состоит из:
Депозитария Организатора торговли;
Субдепозитариев Участников торгов;
Центра технического обеспечения Субдепозитария Дилера.
2.5.3.1.Депозитарий Организатора торговли (далее - Депозитарий) - юридическое лицо, имеющее лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление депозитарной деятельности, осуществляющее хранение сертификатов на счете Эмитента, хранение сертификатов и/или учет прав и перехода прав на ОРА по счетам депо Эмитента и владельцев ОРА, являющихся Участниками торгов, и суммарно - на ОРА, принадлежащих владельцам, являющимся Инвесторами.
Каждому Участнику торгов в Депозитарии открываются счет депо владельца для учета прав на ОРА, принадлежащих самому Участнику торгов и междепозитарные счета депо для суммарного учета ОРА Инвесторов, обслуживающихся в Субдепозитарии Участника торгов.
2.5.3.2.Субдепозитарий Участника торгов (далее - Субдепозитарий) - юридическое лицо, имеющее лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление депозитарной деятельности, являющееся Участником торгов или заключившее договор с Участником торгов, осуществляющее учет прав и перехода прав на ОРА по счетам депо владельцев ОРА, являющихся Инвесторами.
2.5.3.3.Центр технического обеспечения Субдепозитария дилера (далее - ЦТОСД) - юридическое лицо, обеспечивающее одновременно с осуществлением депозитарных операций по междепозитарному счету депо Участника торгов в Депозитарии Организатора торговли соответствующие технические операции в базе данных ЦТОСД, отражающие информацию по счетам депо каждого Инвестора в Субдепозитариях.
Каждый Участник торгов заключает с ЦТОСД договор об обслуживании в ЦТОСД. Информация об остатках ОРА на счетах Инвесторов в ЦТОСД носит технический характер, необходимый для проведения торговых сессий по ОРА, и отражает состояние счетов депо Инвесторов в Субдепозитариях. Технические счета, открываемые Инвесторам в ЦТОСД, не являются счетами депо.
3.Функции участников рынка ОРА. Совмещение разных функции одним участником
3.1.Функции Эмитента.
3.1.1.Эмитент:
- утверждает и изменяет настоящее Положение;
- определяет круг полномочий, передаваемых Полномочному Представителю Эмитента, а также лиц, которые вправе выступать от имени Полномочного Представителя Эмитента;
- определяет в соответствии с законом республики о республиканском бюджете на текущий финансовый год объемы выпуска ОРА, номинал и срок обращения ценных бумаг, а также иные параметры выпусков в соответствии с действующим законодательством;
- объявляет и проводит конкурс на выполнение функций Генерального агента;
- заключает либо поручает Полномочному Представителю Эмитента заключить договоры о размещении, обслуживании и погашении ОРА с Генеральным агентом, Торговым агентом, Платежным агентом, Гарантом погашения, Первичными дилерами, Организаторами торговли, Депозитарием.
3.2.Функции Полномочного Представителя Эмитента.
3.2.1.Полномочный Представитель Эмитента:
- устанавливает требования к Организаторам торговли;
- присваивает каждой серии ОРА регистрационный номер (код финансового инструмента) в соответствии с Приложением N 1 к настоящему Положению;
- определяет:
- объемы серий ОРА, выпускаемых в обращение;
- срок обращения ОРА каждой серии в соответствии с зарегистрированными проспектами эмиссии;
- даты проведения аукционов и объемы каждой серии ОРА, выставляемых на аукцион;
- для каждого аукциона лимит конкурентных и неконкурентных заявок (соотношение между ними), подаваемых Участниками торгов;
- цену отсечения при первичном размещении ОРА, коэффициент уменьшения заявок при проведении аукциона;
- даты проведения доразмещения на вторичных торгах ОРА, недоразмещенных в ходе аукционов;
- информацию по купонам (величина, срок, порядок расчета, др.) для купонных ценных бумаг;
- публикует информацию
- о выпуске в обращение отдельных серий ОРА и их параметрах;
- о проведении аукционов;
- об итогах аукционов;
- об итогах вторичных торгов;
- о проведении погашения серий ОРА;
- устанавливает для Торгового агента лимиты денежных средств и ценных бумаг для участия во вторичных торгах;
- обеспечивает своевременное перечисление Платежным агентом денежных средств для проведения выплаты купона и погашения ОРА и целевое использование денежных средств, привлеченных при размещении ОРА.
3.3.Функции Экспертного Совета.
3.3.1.Функции Экспертного Совета, порядок его формирования и деятельности устанавливаются Положением об Экспертном Совете, утвержденным постановлением Правительства Республики Алтай.
3.4.Функции Генерального агента.
3.4.1.Генеральный агент:
- участвует в подготовке нормативной базы рынка ОРА;
- подготавливает инфраструктуру, организует заключение договоров Эмитента с организаторами торговли, расчетными и депозитарными системами, согласование регламентов этих систем;
- привлекает к работе с ОРА агентов Эмитента, заключает с ними договоры на делегирование части своих функций;
- привлекает к работе с ОРА Первичных дилеров, организует заключение договоров с Эмитентом на выполнение функций первичного дилера;
- содействует Эмитенту в проведении первичного размещения облигаций, их погашения;
- организует контроль за рынком в части соответствия нормативной базе рынка ценных бумаг;
- контролирует действия первичных дилеров, инфраструктуры рынка ОРА;
- привлекает профессиональных участников рынка к работе с ценными бумагами в качестве инвесторов или участников торгов;
- взаимодействует с регулирующими и контролирующими государственными органами;
- разрабатывает стратегию и тактику поддержания ликвидности вторичного рынка Торговым агентом и Первичными дилерами;
3.4.2.В рамках выполнения своих функций Генеральный агент имеет доступ к конфиденциальной информации (инсайдерской информации торговой, депозитарной и расчетной систем), обозначенной в разделе 10 настоящего Положения. Генеральный агент не имеет права участвовать в торгах собственными средствами и не имеет инвесторов.
3.4.3.Генеральный агент на рынке ОРА выполняет функции самостоятельно либо передает их по договорам агентирования.
3.5.Функции Торгового агента.
3.5.1.Торговый агент осуществляет:
- брокерское обслуживание Эмитента - выставление заявок в Торговой системе Организатора торговли на продажу при проведении первичного размещения облигаций, заявок на покупку при их погашении;
- выставление заявок в Торговой системе Организатора торговли на покупку - продажу на вторичном рынке в рамках переданных ему полномочий и на продажу при проведении доразмещений ОРА на вторичных торгах (дополнительную продажу на вторичном рынке не проданных на аукционах ОРА по поручению Полномочного Представителя Эмитента);
- поддерживает ликвидность вторичного рынка ОРА, выставляя заявки на покупку и продажу ОРА, действуя в пределах утвержденных Полномочным Представителем Эмитента лимитов по ОРА и денежных средств.
3.5.2.Торговый агент не может выполнять функции Участника торгов, то есть инвестировать собственные средства или оперировать клиентскими деньгами (за исключением Эмитента). Может иметь клиентов в целях операций за рамками торгов - арест ценных бумаг, дарение, мена, залог, др.
3.5.3.Торговый агент не имеет доступа к конфиденциальной информации (инсайдерской информации торговой, депозитарной и расчетной систем), обозначенной в разделе 10 настоящего Положения, если не совмещает свои функции с функциями Генерального агента.
3.6.Функции Платежного агента.
3.6.1.Платежный агент осуществляет:
- передачу Эмитенту из Расчетной системы денежных средств, привлеченных Эмитентом в результате размещения облигаций;
- передачу денежных средств Эмитента в Расчетную систему для проведения погашения облигаций и выплаты купонов (процентов).
3.6.2.Платежный агент имеет право инвестировать собственные денежные средства и денежные средства Инвесторов (своих клиентов) в ОРА, если имеет соответствующие лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг и не совмещает свои функции с функциями:
- Генерального агента или агента;
- Торгового агента.
3.7.Функции гаранта погашения.
3.7.1.Гарант погашения:
- предоставляет гарантии (страхование) Эмитенту по погашению очередной серии (всего займа) путем кредитования (выплаты страховой суммы) Эмитента.
3.7.2.Гарант погашения имеет право инвестировать собственные денежные средства и денежные средства Инвесторов (своих клиентов) в ОРА, если имеет соответствующие лицензии профессионального участника рынка ценных бумаг и не совмещает свои функции с функциями:
- Генерального агента или агента;
- Торгового агента.
3.8.Функции Первичного дилера (маркет - мейкера).
3.8.1.Первичный дилер:
- выкупает за свой счет и за счет Инвесторов (своих клиентов) не менее установленного в договоре с Эмитентом количества ОРА на аукционах первичного размещения и при доразмещении на вторичных торгах;
- поддерживает ликвидность вторичного рынка определенных серий в соответствии с договором с Эмитентом и по правилам Организатора торговли.
3.9.Функции дилера.
3.9.1.Дилер:
- участвует в аукционах первичного размещения и вторичных торгах от своего имени и за свой счет;
- участвует в аукционах первичного размещения и вторичных торгах от своего имени за счет и по поручению Инвесторов (своих клиентов).
3.10.Функции Организатора торговли.
3.10.1.Организатор торговли:
- предоставляет Торговую систему для обеспечения проведения сделок на аукционах первичного размещения и вторичных торгах на рынке ОРА.
3.10.2.Торговая система - совокупность вычислительных средств, программного обеспечения, баз данных, телекоммуникационных средств и другого оборудования, обеспечивающая возможность поддержания, хранения, обработки и раскрытия информации, необходимой для заключения и исполнения всех договоров купли - продажи ценных бумаг в рамках единого рынка ОРА (в рамках единой депозитарной и расчетной систем). Торговая система обеспечивает равные возможности ввода и исполнения заявок на покупку и продажу ОРА, получения информации о ходе торгов всем аккредитованным в ней Участникам торгов, определяет котировки на покупку и продажу, цены открытия, цены закрытия и средневзвешенные цены торговой сессии по ОРА.
3.10.3.Порядок, правила проведения и регламент торгов устанавливается Организатором торговли самостоятельно в соответствии с нормативными документами Организатора торговли, залицензированными в уполномоченном государственном органе.
3.10.4.Организатор торговли не имеет права выполнять функции Генерального агента, Платежного, Торгового агента, Участника торгов, Инвестора на рынке ОРА и Гаранта погашения серии (займа).
3.11.Функции Расчетного Центра.
3.11.1.Расчетный Центр осуществляет:
- обеспечение денежных расчетов (переводов по счетам) между Торговым агентом, Платежным агентом, участниками торгов по сделкам с ОРА, заключенным и/или зарегистрированным в Торговой системе Организатора торговли.
3.11.2.Расчетные центры Организатора торговли не имеют права выполнять функции Участника торгов или Инвестора на рынке ОРА.
3.12.Функции Депозитария Организатора торговли.
3.12.1.Депозитарий Организатора торговли:
- является головным расчетным депозитарием, заключив соответствующий договор с Организатором торговли и с каждым Участником торгов по организации и осуществлению централизованного депозитарного обслуживания сделок с ОРА, заключенных и/или зарегистрированных в Торговой системе Организатора торговли;
- осуществляет переводы ОРА по счетам депо Участников торгов и междепозитарным счетам депо Участников торгов.
3.12.2.Депозитарий не имеет права выполнять функции Участника торгов или Инвестора на рынке ОРА.
3.13.Функции Субдепозитария.
3.13.1.Субдепозитарий осуществляет:
- учет прав на ОРА Инвесторов и учет перехода прав в результате сделок, заключенных и/или зарегистрированных у Организатора торговли;
- ведение счетов депо владельцев, являющихся Инвесторами в соответствии с заключенным между Субдепозитарием и Инвестором депозитарным договором.
3.14.Функции ЦТОСД.
3.14.1.ЦТОСД:
- осуществляет операции по техническим счетам Инвесторов в ЦТОСД одновременно с изменением состояния счетов депо Инвесторов в Субдепозитариях;
- отражает в своей базе данных техническую информацию о состоянии и операциях по счетам депо Инвесторов в Субдепозитариях;
- формирует информацию о начальном состоянии счетов Инвесторов перед началом торговых сессий;
- формирует информацию о конечном состоянии счетов Инвесторов после окончания торговых сессий.
3.14.2.ЦТОСД не имеет права выполнять функции Участника торгов или Инвестора на рынке ОРА.
4.Требования к ведению счетов депо по ОРА в Депозитарной системе
4.1.Учет прав на ОРА всех владельцев осуществляется на счетах депо в Депозитарной системе.
4.2.Каждому Инвестору на основании договора, заключенного с Субдепозитарием, открывается счет депо для учета прав Инвестора на ОРА. При этом договор на депозитарное обслуживание (депозитарный договор) между Субдепозитарием и Инвестором должен предусматривать ответственность Субдепозитария за сохранность ОРА на счетах депо Инвесторов, условия и перечень отчетных документов, необходимых для перевода ОРА по счетам депо, а также указание на недопустимость перевода ОРА по счетам депо Инвесторов в Субдепозитарии иначе, как предусмотрено настоящим Положением. В Субдепозитарии Инвестор может иметь только один счет депо. Инвестор имеет право открывать счета депо в нескольких Субдепозитариях.
4.3.Инвестор имеет право без заключения и/или регистрации сделки купли - продажи переводить ОРА со своего счета депо в Субдепозитарии одного Участника торгов на счет депо, открытый этому Инвестору в Субдепозитарии любого другого Участника торгов, на основании поручения депо, оформляемого в соответствии с Регламентом Депозитария.
4.4.Каждому Участнику торгов открываются в Депозитарии следующие счета депо:
- счет депо владельца - счет, на котором учитываются права на ОРА самого Участника торгов.
Отношения между Депозитарием Организатора торговли и Участником торгов по счету депо Участника торгов регулируются договором счета депо владельца и Регламентом Депозитария Организатора торговли;
- междепозитарный счет депо - счет, на котором суммарно учитываются права на ОРА всех Инвесторов, которые обслуживаются в Субдепозитарии данного Участника торгов.
Отношения между Депозитарием Организатора торговли и Участником торгов (Субдепозитарием) по междепозитарному счету депо регулируются договором междепозитарного счета депо и Регламентом Депозитария Организатора торговли.
4.5.Операции по счетам депо в Депозитарии осуществляются в соответствии с Регламентом Депозитария. Основанием для их осуществления являются документы, оформляемые в соответствии с Регламентом Депозитария и Организатора торговли.
4.6.Открытие счетов депо Участника торгов в Субдепозитарии другого Участника торгов не допускается.
- Операции Эмитента, связанные с первичным размещением, выплатой купонов, погашением и вторичным обращением ОРА в Депозитарии Организатора торговли осуществляются на основании договора между Эмитентом и Депозитарием Организатора торговли и соответствующими регламентами.
5.Порядок денежных расчетов по сделкам с ОРА и ОДО
5.1.Денежные расчеты Инвесторов по сделкам с ОРА осуществляются исключительно через Участников торгов в соответствии с заключенными между ними договорами.
5.2.Денежные расчеты между Платежным агентом и Участниками торгов при размещении и погашении ОРА осуществляются в безналичном порядке только через Расчетные центры Организаторов торговли. Денежные расчеты между Участниками торгов при обращении ОРА на вторичном рынке осуществляются в безналичном порядке только через Расчетные Центры.
5.3.Счета Участников торгов и Платежного агента открываются в Расчетном Центре на основании договоров и Регламента Расчетного Центра. В указанных договорах предусматривается порядок учета денежных средств на счетах в Расчетном Центре, порядок осуществления операций по этим счетам, права, обязанности и ответственность сторон при осуществлении этих операций.
6.Требования к порядку размещения ОРА. Аукцион
6.1.Размещение ОРА осуществляется Торговым агентом по поручению Эмитента в форме аукциона, проводимого в Торговой системе Организатора торговли.
6.2.Дата аукциона, объем серии ОРА, выставляемый на аукцион, размер купонного дохода, размер лимита по неконкурентным заявкам (допустимое соотношение объема средств по неконкурентным заявкам к общему объему заявок), дата проведения аукциона, время приема заявок и другие параметры объявляются Полномочным Представителем Эмитента не позднее чем за семь календарных дней до его проведения.
7.Порядок обращения ОРА на вторичном рынке
7.1.Обращение ОРА на вторичном рынке осуществляется в форме совершения сделок купли - продажи в соответствии с требованиями настоящего Положения.
7.2.Порядок обращения ОРА на вторичном рынке определяется правилами, порядком и регламентом работы Торговой системы Организатора торговли, в которой обращаются ОРА.
7.3.Каждый Участник торгов заключает с Организатором торговли договор на торговое обслуживание, предусмотренный правилами Организатора торговли.
7.4.Регистрация сделок купли - продажи в Торговой системе Организатора торговли происходит на основании заключенных сделок с ОРА по конкурентным заявкам Участников торгов на продажу и покупку, поданным Участниками торгов (введенных в Торговую систему по правилам совершения операций с ценными бумагами Организатора торговли), или по механизму внутренних сделок в соответствии с п. 7.5. настоящего Положения.
7.5.Для регистрации сделок между Участником торгов и его Инвесторами или Инвесторами одного Участника торгов между собой через Участника торгов предусмотрен механизм внутренних сделок Участника торгов в Торговой системе Организатора торговли.
Цены внутренних сделок не могут отличаться более, чем на устанавливаемый Эмитентом предел отклонения цен от средневзвешенных цен предыдущей торговой сессии. При отсутствии по каким-либо сериям ОРА сделок, для расчета границ внутренних сделок берутся средневзвешенные цены, зафиксированные на последних торгах, на которых заключались сделки с ОРА этих серий. При этом Эмитент учитывает накопленный дисконтный и купонный доходы за те дни, когда сделки с ОРА этих серий не заключались. Для регистрации внутренних сделок в Торговой системе Организатора торговли на счете депо продавца должны быть зарезервированы ОРА в достаточном количестве для поставки ОРА по зарегистрированной внутренней сделке. Информация по сделкам с ОРА, регистрируемым в режиме внутренних сделок, не включается в официальную информацию Эмитента по итогам торгов.
8.Порядок погашения ОРА и выплаты купона
8.1.Погашение ОРА осуществляется в день погашения. Полномочный Представитель Эмитента обеспечивает перечисление на счета Платежного агента в Расчетном Центре сумм, необходимых для проведения погашения, к моменту погашения ОРА данной серии.
8.2.Выплата купона по ОРА осуществляется в день выплаты купона. Полномочный Представитель Эмитента обеспечивает перечисление на счета Платежного агента в Расчетном Центре сумм, необходимых для выплаты купона, к моменту выплаты купона по ОРА данной серии.
8.3.Техническая процедура погашения и выплаты купона осуществляется с помощью Торговой системы Организатора торговли, Депозитарной системы и Расчетной системы согласно утвержденным ими Регламентам.
9.Состав официальной информации о размещении и обращении ОРА и порядок ее опубликования
9.1.Объявление о проведении аукциона по размещению очередной серии ОРА составляется по форме, приведенной в Приложении N 2 к настоящему Положению, доводится совместно Полномочным Представителем Эмитента, Генеральным агентом и Организатором торговли до Участников торгов не позднее 7 (семи) календарных дней до даты аукциона первичного размещения, и предоставляется всем заинтересованным средствам массовой информации.
9.2.Объявление о погашении очередной серии ОРА составляется по форме, приведенной в Приложении N 3 к настоящему Положению и публикуется Полномочным Представителем Эмитента не позднее 2-х рабочих дней до даты погашения данной серии ОРА.
9.3.По итогам аукциона первичного размещения Полномочный Представитель Эмитента не позднее следующего дня после проведения аукциона подготавливает официальный отчет по форме, приведенной в приложении N 4 к настоящему Положению, и предоставляет его Участникам торгов и всем заинтересованным средствам массовой информации.
9.4.По итогам торгов в этот же день Организатор торговли подготавливает официальные итоги торгов по форме, приведенной в Приложении N 5 к настоящему Положению, и передает Полномочному Представителю Эмитента в день проведения торгов.
9.5.По итогам торгов ОРА Полномочный Представитель Эмитента публикует официальные итоги не позднее следующего за днем торгов рабочего дня.
10.Состав конфиденциальной информации
10.1.По смыслу настоящего Положения конфиденциальной является вся информация, признаваемая таковой в соответствии с действующим законодательством и не включенная в состав официальной (в соответствии с разделом N 9 настоящего Положения).
10.2.Доступ к конфиденциальной информации Организатора торговли, Расчетной системы, Депозитарной системы по настоящему Положению имеют Эмитент, Полномочный Представитель Эмитента, Генеральный агент.
10.3.Конфиденциальная информация не подлежит разглашению лицами, получившими ее в соответствии с настоящим Положением, если иное не предусмотрено законом.
10.4.Разглашением конфиденциальной информации признается передача конфиденциальной информации любым способом любому лицу или группе лиц, не имеющих доступ к этой информации в силу своих служебных обязанностей.
10.5.Эмитент, Представитель Эмитента, Генеральный агент имеют право потребовать от Организатора торговли, Расчетной системы, Депозитарной системы информацию, необходимую им для выполнения своих функций, изложенных в настоящем Положении. Данная информация не подлежит разглашению указанными лицами.
10.6.Раскрытие конфиденциальной информации Организатором торговли, Расчетной системой и Депозитарной системой осуществляется в порядке, установленном правилами и нормативными документами, регламентирующими деятельность Организатора торговли, Расчетной системы и Депозитарной системы.
10.7.Не признается разглашением выдача Эмитентом, Представителем Эмитента, Генеральным агентом справок и иных документов самим организациям, судам, арбитражным судам, следственным органам, аудиторским организациям в пределах компетенции последних, а также уполномоченным органам по вопросам налогообложения.
10.8.Для передачи конфиденциальной информации Эмитенту, Полномочному Представителю Эмитента, Генеральному агенту для осуществления ими контрольных и надзорных функций Организатор торговли, Расчетный Центр, Депозитарий обязаны получить на это согласие Участников торгов в договорах с ними на участие в Торговой системе Организатора торговли, Депозитарной системе и Расчетной системе.
10.9.Участники торгов, в свою очередь, обязаны в договорах на обслуживание с Инвесторами получить их согласие на передачу Эмитенту, Полномочному Представителю Эмитента, Генеральному агенту указанной информации Организатором торговли, Депозитарной системой и Расчетной системой.
11.Гарантии прав Инвесторов на рынке ОРА
11.1.В соответствии с действующим законодательством РФ Положением устанавливаются требования к наличию лицензий профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление дилерской и/или брокерской деятельности у Участника торгов, депозитарной лицензии у Субдепозитария, соответствующих лицензий у Организатора торговли, Депозитария, Расчетного Центра.
11.2.Переход прав на ОРА осуществляется в результате сделок, заключенных и/или зарегистрированных в Торговой системе Организатора торговли, что обеспечивает доступность, прозрачность и равные условия доступа к торгам и официальной информации рынка ОРА каждому Инвестору.
11.3.Переход прав Инвесторов на ОРА в результате иных оснований приобретения прав собственности, предусмотренных действующим законодательством (наследство, дарение, иное), осуществляется в момент перевода на счет депо нового владельца в Субдепозитарии.
11.4.Для реализации своих прав Инвестор заключает с Участником торгов:
- договор на брокерское обслуживание на рынке ОРА (договор комиссии), который определяет порядок приобретения, владения, продажи, выплаты купона и погашения ОРА, расчетов между Участником торгов и Инвестором, а также права, обязанности и ответственность сторон при выполнении этих операций.
11.5.Для реализации своих прав Инвестор заключает с Субдепозитарием:
- договор на депозитарное обслуживание (депозитарный договор) между Субдепозитарием и Инвестором, который должен предусматривать ответственность Субдепозитария за сохранность ОРА на счетах депо Инвесторов, условия и перечень отчетных документов, необходимых для перевода ОРА по счетам депо, а также указание на не допустимость перевода ОРА по счетам депо Инвесторов в Субдепозитарии иначе, как это предусмотрено настоящим Положением.
11.6.Инвестор вправе заключить договоры на обслуживание на рынке ОРА с несколькими Участниками торгов.
12.Порядок расчета средневзвешенной цены и доходности к погашению по итогам вторичных торгов или аукциона
Средневзвешенная цена на аукционе и на вторичных торгах по каждой серии ОРА определяется по формуле:
SUM(Сi х Qi)
C = ------------ , где
SUM(Qi)
Ci - цена по i-той удовлетворенной конкурентной заявке при аукционе; цена по i-той удовлетворенной заявке на вторичных торгах;
Qi - количество ОРА по удовлетворенной i-той заявке.
Доходность к погашению на аукционе и на вторичных торгах по каждой серии ОРА рассчитывается по формуле:
(N + КД) - (Р + НКД) 365 дн.
Д = -------------------- x ------- x 100%, где
Р + НКД Т
N - номинал ОРА, в рублях;
Р - средневзвешенная цена на аукционе или на вторичных торгах, в рублях;
Т - срок до погашения ОРА, в днях;
КД - Купонный доход, в рублях;
НКД - накопленный купонный доход.