Дело № 2-293/11 23 марта 2011 года
РЕШЕНИЕ
Именем Российской Федерации
(извлечение для размещения на Интернет-сайте суда)
Калининский районный суд Санкт-Петербурга в составе председательствующего судьи Ларионовой Н.А., при секретаре: Михеевой Т.С., рассмотрев в открытом судебном заседании гражданское дело по иску Анфалова А.А. к ЗАО «М-Индустрия», ЗАО «Строительное объединение М-индустрия» о расторжении договоров облигационного займа, взыскании денежных средств, процентов, процентов за пользование чужими денежными средствами, убытков, судебных расходов
УСТАНОВИЛ:
Анфалов А.А. обратился в суд с иском к ЗАО «М-Индустрия», ЗАО «Строительное объединение М-индустрия» о расторжении договоров целевого облигационного займа по принадлежащим истцу 60000 облигациям, взыскании солидарно с указанных ответчиков денежных средств в размере 78702132, 8 руб., в том числе номинальной стоимости облигаций в размере 60000000 руб., невыплаченных процентов по облигациям в размере 6186793, 2 руб.(8 купон), невыплаченных процентов за просрочку выплаты 8 купона за период с 18.08.2010 по 14.10.2010 в размере 74585, 2 руб., убытков от курьерских расходов по доставке ответчикам требований в связи с нарушением договоров облигационного займа в размере 7168 руб., убытков виде упущенной выгоды (представляющих проценты по 9 и 10 купонам) в связи с расторжением договоров облигационного займа в размере 12373586, 4 руб., судебных расходов по оплате государственной пошлины в размере 60000 руб.
В обоснование иска указал, что по состоянию на 11.08.2010 является владельцем 101290 неконвертируемых процентных документарных облигаций на предъявителя серии 01 номинальной стоимостью 1000 руб. за одну облигацию с обязательным централизованным хранением с номером и датой государственной регистрации Х от 25.05.2006, общей номинальной стоимостью 101290 000 руб., эмитентом которых является ЗАО «Строительное объединение М-индустрия».
Решением Калининского суда от 31.05.2010 по делу Х, оставленным без изменения Определением Судебной коллегии по гражданским делам Санкт-Петербургского городского суда от 12.08.2010 расторгнуты договоры облигационного займа, заключенные между истцом и ЗАО «М-Индустрия» путем выпуска и продажи 41290 облигаций.
17.08.2010 эмитент не выполнил обязательство по выплате истцу 8 купона в размере 6186793, 2 руб., допустив технический дефолт, а 24.08.2010 в сообщении о существенном факте эмитент установил факт неисполнения обязательства по выплате 8 купона на срок более 7 дней, что является дефолтом. Кроме того, эмитент на официальном сайте разместил сообщения, в которых уведомил о принятии в одностороннем порядке решения по изменению срока выплаты 8 купона.
В соответствии с решением о выпуске облигаций выплата дохода по облигациям производится в пользу владельцев облигаций, являющихся таковыми по состоянию на конец операционного дня НДЦ, предшествующего третьему рабочему дню до даты выплаты дохода по облигациям; предоставление списка владельцев облигаций производится по состоянию на 11.08.2010, на указанную дату истец включен в список владельцев, имеющих право на выплату 8 купона (до вступления в законную силу решения суда о расторжении договоров облигационного займа), в связи с чем истец имеет право на получение купонного дохода за 8 купонный период по всем 101290 облигациям.
С 12.08.2010 истец является владельцем 60000 облигаций.
Поручителем по облигациям является ЗАО «М-Индустрия», которое несет солидарную ответственность с эмитентом за неисполнение обязательств по облигационному займу на условиях оферты.
В соответствии со Стандартами эмиссии ценных бумаг и регистрации проспектов эмиссии ценных бумаг, утвержденными приказом ФСФР России от 25.02.2007, неисполнение обязательств эмитента по облигациям является существенным нарушением условий заключенного договора займа в случае просрочки исполнения обязательства по выплате очередного процента (купона) по облигации на срок более 7 дней или отказа от исполнения указанного обязательства, что предоставляет истцу право требовать возмещения номинальной стоимости облигаций.
Ответчиками неоднократно нарушены существенные условия договоров облигационного займа, что выразилось в просрочке выплаты 7 и 8 купонов на срок более 7 дней, что в соответствии с указанными Стандартами дает истцу право требовать расторжения действующих договоров облигационного займа по 60000 облигаций в связи с существенным нарушением условий договоров.
Также истец указывал, что в соответствии с решением о выпуске и проспектом эмиссии, в случае просрочки выплаты купона эмитент одновременно с выплатой просроченных сумм уплачивает владельцам облигаций проценты в соответствии со ст.395 ГК РФ, размер которых за период с 18.08.2010 по 14.10.2010 составляет 74585, 2 руб. исходя из ставки рефинансирования 7, 75% годовых.
Из-за нарушения договоров облигационного займа ответчикам в соответствии с ч.2 ст.452 ГК РФ и решением о выпуске ценных бумаг направлены 01.09.2010 требования о исполнении обязательств и расторжении договоров; 19.08.2010 направлены требования о выплате 8, 9, 10 купонов по расторгнутым судом договорам, в связи с чем истец понес убытки в размере 7168 руб.
При заключении договоров истец рассчитывал на своевременную уплату процентов в полном объеме, других источников дохода, кроме купонного по облигациям, истец не имеет.
Из иска следует, что истцу причинены убытки в виде упущенной выгоды в связи с неполучением купонного дохода по 9 и 10 купонным периодам в размере 12373586, 4 руб., которые могли быть получены при надлежащем исполнении эмитентом расторгнутых договоров облигационного займа, заключенных путем выпуска и продажи 41290 облигаций, и действующих договоров по 60000 облигаций, которые истец просит расторгнуть.
Возможность исполнения ответчиками обязательств по выплате 8 купонного дохода подтверждается ежеквартальным отчетом (за 1, 2 квартал 2010 года) ЗАО «СО «М-Индустрия» и иными доказательствами финансового положения ответчиков, что свидетельствует о намеренном неисполнении ответчиками обязательств перед истцом и дает основания ожидать неисполнение обязательств в дальнейшем
Истец Анфалов А,А, в судебное заседание явился, на иске настаивал.
Представитель ответчиков ЗАО «М-Индустрия», ЗАО «Строительное объединение М-индустрия» - Васильев Е.А., действующий на основании доверенностей, в судебное заседание явился, наличие перед истцом задолженности по выплате 8 купонного дохода в указанном в иске размере не оспаривал, в остальной части иск полагал необоснованным.
Суд, выслушав истца, представителя ответчиков, оценив представленные доказательства, полагает, что иск подлежит частичному удовлетворению исходя из следующего.
В соответствии со ст.816 ГК РФ, в случаях, предусмотренных законом или иными правовыми актами, договор займа может быть заключен путем выпуска и продажи облигаций.
Облигацией признается ценная бумага, удостоверяющая право ее держателя на получение от лица, выпустившего облигацию, в предусмотренный ею срок номинальной стоимости облигации или иного имущественного эквивалента. Облигация предоставляет ее держателю также право на получение фиксированного в ней процента от номинальной стоимости облигации либо иные имущественные права.
К отношениям между лицом, выпустившим облигацию, и ее держателем правила настоящего параграфа применяются постольку, поскольку иное не предусмотрено законом или в установленном им порядке.
Отношения, возникающие при эмиссии и обращении эмиссионных ценных бумаг независимо от типа эмитента, при обращении иных ценных бумаг в случаях, предусмотренных федеральными законами, а также особенности создания и деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг регулируются Федеральным законом "О рынке ценных бумаг" от 22.06.1996 № 39-ФЗ.
В соответствии с ч.11 и 12 ст. 2, п. 1 ст.17, ст. 18 Федерального закона "О рынке ценных бумаг" от 22.06.1996 № 39-ФЗ, объем прав, закрепленных ценной бумагой, устанавливается решением о выпуске ценных бумаг.
В связи с чем, в соответствии со ст.816 ГК РФ и положениями указанного федерального закона, с момента размещения облигаций и их приобретения физическими и юридическими лицами последние становятся займодавцами по отношению к эмитенту облигаций, который попадает в положение заемщика, на которого возлагается обязанность возвратить сумму займа (погасить облигации) в срок, установленный решением о выпуске облигаций, и выплачивать проценты от номинальной стоимости облигаций (купонный доход) в порядке и на условиях, установленных решением о выпуске.
Из материалов дела следует, что в соответствии с Решением о выпуске ценных бумаг, зарегистрированном ФСФР России 25.05.2006, государственный регистрационный номер Х, ЗАО «Строительное объединение «М-Индустрия» является эмитентом неконвертируемых процентных документарных облигаций на предъявителя с обязательным централизованным хранением серии 01 в количестве 1000000 штук, номинальной стоимостью каждой ценной бумаги 1000 руб. (далее Решение о выпуске ) (л.178-240, том 1).
Из Решения о выпуске следует, что права собственности на облигации подтверждаются выпиской из счета-депо, выдаваемыми депозитарием и его депонентами, депозитарием, осуществляющим централизованное хранение облигаций выпуска является Некоммерческое партнерство «Х»
Истец Анфалов А.А. являлся владельцем 101290 неконвертируемых процентных документарных облигаций на предъявителя серии 01 номинальной стоимостью 1000 руб.за одну облигацию с обязательным централизованным хранением с номером и датой государственной регистрации Х от 25.05.2006, общей номинальной стоимостью 101290000 руб., эмитентом которых является ЗАО «Строительное объединение М-индустрия», что подтверждается выписками по счету –депо и ответчиками не оспаривалось.
Решением Калининского суда СПб от 31.05.2010 по делу Х, в редакции определения от 09.07.2010 об устранении арифметической ошибки, договоры облигационного займа, заключенные между Анфаловым А.А. и ЗАО «Строительное объединение «М-Индустрия» путем выпуска и продажи облигаций в количестве 41290, номинальной стоимостью 1000 руб. расторгнуты, в пользу Анфалова А.А. с ЗАО «Строительное объединение «М-Индустрия», ЗАО «М-индустрия» солидарно взысканы номинальная стоимость облигаций в размере 41290000 руб., не выплаченные проценты по договору займа (7 купон) в размере 2521993, 2 руб., проценты за просрочку выплаты 7 купона за период с 17.02.2010 по 31.05.2010 в размере 58710 руб., ущерб в размере 2805 руб., судебные расходы по оплате государственной пошлины в размере 60000 руб., судебные издержки в размере 21987, 2 руб. руб., в удовлетворении остальной части требований отказано.
Определением Судебной коллегии по гражданским делам Санкт-Петербургского городского суда от 12.08.2010 указанное решение оставлено без изменения, а кассационные жалобы ответчиков – без удовлетворения (л.д.41-49).
Постановлением Президиума Санкт-Петербургского городского суда от 02.03.2011 вышеуказанные постановления Калининского районного суда и Судебной коллегии по гражданским делам Санкт-Петербургского городского суда в части расторжения договоров облигационного займа и взыскания с ЗАО «Строительное объединение «М-Индустрия», ЗАО «М-индустрия» солидарно в пользу Анфалова А.А. номинальной стоимости облигаций в размере 41290000 руб, процентов за просрочку выплаты 7 купонного дохода за период с 17.02.2010 по 31.05.2010 в размере 58710 руб. и возмещения расходов по оплате государственной пошлины в сумме 60000 руб. отменены. В удовлетворении исковых требований Анфалова А.А. к указанным ответчикам о расторжении договора облигационного займа и взыскании номинальной стоимости облигаций в размере 41290000 руб. отказано. С ЗАО «Строительное объединение «М-Индустрия» в пользу Анфалова А.А. взысканы проценты за просрочку выплаты 7 купонного дохода за период с 17.02.2010 по 31.05.2010 в размере 58710 руб., расходы по оплате государственной пошлины в размере 12373, 3 руб. С ЗАО «М-Индустрия» в пользу Анфалова А.А. взысканы расходы по оплате государственной пошлины в размере 10412 руб.
В остальной части судебные постановления оставлены без изменения.
Также указанным постановлением Президиума установлено, что решение районного суда в части взыскания задолженности по 7 купонному периоду и процентов за задержку выплаты купонного дохода по указанному купонному периоду исполнено, что в силу ч.2 ст.61 ГПК РФ суд считает установленным.
П.7, п.9.2 Решения о выпуске установлено, что владелец облигаций имеет право на получение сумм погашения номинальной стоимости облигаций в срок – 1 820 день с даты начала размещения облигаций, право на получение купонного дохода (процента от номинальной стоимости облигации) по окончании каждого купонного периода )
В соответствии п.9.3 Решения о выпуске датой начала 7 купонного периода признается 1092 день с даты начала размещения облигаций, датой выплаты – 1274 день с даты начала размещения; датой начала 8 купонного периода признается 1274 день с даты начала размещения облигаций, датой выплаты – 1456 день с даты начала размещения; датой начала 9 купонного периода признается 1456 день с даты начала размещения облигаций, датой выплаты – 1638 день с даты начала размещения; датой начала 10 купонного периода признается 1638 день с даты начала размещения облигаций, датой выплаты – 1820 день с даты начала размещения.
Из Решения о выпуске следует, что процентные ставки по всем купонным периодам одинаковы, купонный доход составил 61, 08 руб. на 1 облигацию, что сторонами не оспаривалось.
Согласно пп.12.2. Решения о выпуске обязательства эмитента по облигациям обеспечиваются поручительством ЗАО «М-Индустрия»; размер обеспечения составляет суммарную номинальную стоимость выпуска облигаций (1000000000 руб) и совокупный купонный доход по облигациям выпуска, заключение договора поручительства производится на условиях оферты (п.12.2 решения о выпуске)
Приобретение облигаций в любом количестве означает акцепт оферты, и, соответственно, заключение договора поручительства, по которому поручитель несет солидарную с эмитентом ответственность за неисполнение или ненадлежащее исполнение эмитентом обязательств перед приобретателем облигаций, на условиях, установленных офертой. С переходом прав на облигацию к ее приобретателю переходят права по договору поручительства в том же объеме и на тех же условиях, которые существуют на момент перехода прав на облигацию (п.3.5. оферты )
Согласно пп.9.7, 12.2 Решения о выпуске, в случае неисполнения или ненадлежащего исполнения эмитентом обязательств по облигациям (в том числе дефолта или технического дефолта) владельцы облигаций имеют право обратиться к поручителю, который несет солидарную с эмитентом ответственность за неисполнение последним обязательств по облигациям.
Как установлено п.9.7 Решения о выпуске, в случае неисполнения/ненадлежащего исполнения эмитентом обязательств по выплате купонного дохода, в том числе в случае дефолта или технического дефолта, эмитент одновременно с выплатой просроченных сумм выплачивает владельцам облигаций проценты в соответствии со ст.395 ГК РФ. В случае невозможности получения владельцем облигаций удовлетворения требований по принадлежащим им облигациям, предъявленных к эмитенту или поручителю, владельцы вправе обратиться в суд общей юрисдикции по месту нахождения ответчика или арбитражный суд, по подведомственности.
17.08.2010 эмитентом опубликовано сообщение о существенном факте, из которого следует, что обязательство по выплате купонного дохода за 8 купонный период по всем облигациям выпуска в размере 61, 08 руб. на одну облигацию, подлежавшее исполнению 17.08.2010, не исполнено по причине нехватки денежных средств (технический дефолт) (л.д. 61, 62, том 1).
24.08.2010 эмитентом размещено сообщение о существенном факте – дефолте в связи с неисполнением обязательства по выплате 8 купона 24.08.2010 по причине нехватки денежных средств.
Как следует из представленных суду доказательств, 07.02.2011 истцу ЗАО «Х» по поручению ЗАО «СО «М-Индустрия» выплачен купонный доход по 37000 облигациям за 8 купонный период в размере 2259959 руб., из которых 1966165 руб. перечислены истцу с удержанием НДФЛ 13% в размере 293794 руб. (л.д.108, том 5);
07.07.2011 истцу выплачены проценты за пользование чужими денежными средствами исходя из ставки 7, 75% годовых в размере 79302, 62 руб, из которых 68993, 62 руб. выплачены истцу с удержанием НДФЛ 13% в размере 10309 руб.
08.02.2011 ООО «Строительная компания «М-Индустрия» произвело выплату истцу за ЗАО «СО «М-Индустрия» купонного дохода по 37000 облигациям за 8 купонный период в размере 225995 руб., из которых 196616 руб. перечислены истцу с удержанием НДФЛ 13% в размере 29379 руб.
08.02.2011 ООО «Строительная компания «М-Индустрия» произвело выплату истцу за ЗАО «СО «М-Индустрия» процентов за пользование чужими денежными средствами исходя из ставки 7, 75% годовых в размере 7 978, 91 руб, из которых 6941, 91 руб. выплачены истцу с удержанием НДФЛ 13% в размере 1037 руб.
В обоснование оснований для расторжения договоров облигационного займа истец ссылался на п.6.2.10 Стандартов эмиссии ценных бумаг и регистрации проспектов ценных бумаг, утвержденных приказом ФСФР от 25 января 2007 г. N 07-4/пз-н, в соответствии с которым неисполнение обязательств эмитента по облигациям является существенным нарушением условий заключенного договора займа (дефолт) в случае: просрочки исполнения обязательства по выплате очередного процента (купона) по облигации на срок более 7 дней или отказа от исполнения указанного обязательства; просрочки исполнения обязательства по погашению номинальной стоимости облигации на срок более 30 дней или отказа от исполнения указанного обязательства.
Ч.2 ст.209 ГПК РФ установлено, что после вступления в законную силу решения суда стороны, другие лица, участвующие в деле, их правопреемники не могут вновь заявлять в суде те же исковые требования, на том же основании, а также оспаривать в другом гражданском процессе установленные судом факты и правоотношения.
Поскольку Постановлением Президиума Санкт-Петербургского городского суда от 02.03.2011, принятым по делу с участием тех же лиц, установлено, что правоотношения сторон по договору облигационного займа Стандартами эмиссии ценных бумаг и регистрации проспектов ценных бумаг не регулируются, указанные Стандарты не могут изменять условия договора между сторонами, суд, в силу ч.2 ст.209 ГПК РФ считает установленным, что правоотношения сторон Стандартами эмиссии ценных бумаг и регистрации проспектов ценных бумаг не регулируются, в связи с чем наличие оснований для расторжения договоров облигационного займа подлежат доказыванию истцом на общих основаниях.
В силу ч.1 ст. 450 ГК РФ, изменение и расторжение договора возможны по соглашению сторон, если иное не предусмотрено настоящим Кодексом, другими законами или договором.
Ч.2. ст.450 ГК РФ, по требованию одной из сторон договор может быть изменен или расторгнут по решению суда только:
1) при существенном нарушении договора другой стороной;
2) в иных случаях, предусмотренных настоящим Кодексом, другими законами или договором.
Существенным признается нарушение договора одной из сторон, которое влечет для другой стороны такой ущерб, что она в значительной степени лишается того, на что была вправе рассчитывать при заключении договора.
Решением о выпуске ценных бумаг установлено право владельца облигаций в случае просрочки выплаты купонного дохода, в том числе в случае дефолта или технического дефолта, требовать выплаты купонного дохода и процентов за пользование чужими денежными средствами в соответствии со ст.395 ГК РФ, на что истец и вправе был рассчитывать при заключении договоров облигационного займа на случай дефолта или технического дефолта.
Иных доказательств существенного нарушения эмитентом договоров облигационного займа, которое повлекло для истца такой ущерб, что он в значительной степени лишается того, на что был вправе рассчитывать при заключении договора, суду не представлено, обязательства по выплате купонного дохода и процентов в связи с просрочкой исполнения эмитентом исполняются в соответствии с условиями договора
Основания для выплаты номинальной стоимости облигаций до истечения срока размещения договором не установлены.
В связи с чем, оснований, установленных ч.2 ст.450, ст.15 ГК РФ, для удовлетворения требований о расторжении договоров облигационного займа, заключенных путем выпуска и продажи 60000 облигаций, взыскании их номинальной стоимости в размере 60000000 руб., убытков в виде упущенной выгоды в размере 12373586, 4 руб. не имеется
Размер купонного дохода по 8 купонному периоду составляет 6186793, 2 руб. (101290 х 61, 08).
В соответствии со ст.395 ГК РФ и исходя из установленной Указанием ЦБ РФ от 31.05.2010 № 2450-У на день предъявления иска ставки рефинансирования в размере 7,75 % годовых размер процентов за пользование чужими денежными средствами за период с 18.08.2010 по 14.10.2010 составляет 75917, 11 руб. (101290х 61, 08 х57/360 х7, 75/100).
Как указано выше, представленными доказательствами подтверждается выплата истцу части купонного дохода по 8 купонному периоду в размере 2485954 руб. (2259959+225995) с учетом НДФЛ и процентов за пользование чужими денежными средствами в размере 87281, 53 руб. с учетом НДФЛ. Обязательства по выплате купонного дохода по 7 купонному периоду и процентов за пользование чужими денежными средствами в связи с просрочкой его оплаты перед истцом исполнены.
В соответствии со ст. 363 ГК РФ, при неисполнении или ненадлежащем исполнении должником обеспеченного поручительством обязательства поручитель и должник отвечают перед кредитором солидарно, если законом или договором поручительства не предусмотрена субсидиарная ответственность поручителя.
По смыслу ст.323 ГК РФ, при солидарной обязанности должников кредитор вправе требовать исполнения как от всех должников совместно, так и от любого из них в отдельности, притом как полностью, так и в части долга.
В связи с чем, на основании ст.309, 363, 323 ГК РФ, с ответчиков в пользу истца надлежит взыскать солидарно невыплаченный купонный доход по 8 купонному периоду в размере 3700839, 2 руб. (101290 х 61, 08 - 2485954).
То обстоятельство, что проценты за пользование чужими денежными средствами в размере 87281, 53 руб. в связи с просрочкой выплаты купонного дохода по 8 купонному периоду выплачены истцу в том числе за период с 18.08.2010 по 14.10.2010 сторонами не оспаривалось, в связи с чем суд считает указанное обязательство эмитентом исполненным, а требования истца о взыскании процентов в размере 74585, 2 руб. не подлежащими удовлетворению.
Оснований, установленных ст.15 ГК РФ, для удовлетворения требований о взыскании убытков в размере 7168 руб., понесенных истцом в связи с отправкой 19.08.2010, 01.09.2010 ответчикам требований о расторжении договоров облигационного займа, выплате номинальной стоимости облигаций, купонного дохода по 8 купонному периоду, процентов, убытков в виде упущенной выгоды в размере процентов по 9 и 10 купонным периодам, суд не находит в связи с отсутствием оснований для расторжения договоров облигационного займа, взыскания номинальной стоимости облигаций, упущенной выгоды; в ходе рассмотрения дела истец не настаивал на данных исковых требованиях
Одновременно имеются основания, установленные ч.1 ст.98 ГПК РФ, ч.1 ст.333.19 НК РФ, для взыскания с ответчиков в пользу истца судебных расходов по оплате государственной пошлины в равных долях, размер пошлины исходя из размера удовлетворенных требований составляет 26704, 2 руб. ( 3700839, 2 - 1 000000/100/2+13200). В связи с чем с ответчика ЗАО «Строительное объединение М-индустрия» в пользу истца надлежит взыскать данные расходы в сумме 13352, 1 руб., с ответчика ЗАО «М-Индустрия» - 13352, 1 руб.
На основании изложенного, руководствуясь ст.15, п.2 ст.450, 309, 310, ч.2 ст.363, 395 ГК РФ, ст.ст 94, 98, 12, 56, 67 194-199 ГПК РФ, суд
РЕШИЛ:
Исковые требования удовлетворить частично.
Взыскать с ЗАО «Строительное объединение «М-Индустрия», ЗАО «М-индустрия» солидарно в пользу Анфалова А.А. не выплаченные проценты по договору займа (8 купон) в размере 3700839, 2 руб., в удовлетворении остальной части требований отказать.
Взыскать с ЗАО «Строительное объединение «М-Индустрия» в пользу Анфалова А.А. судебные расходы по оплате государственной пошлины в размере 13352, 1 руб.
Взыскать с ЗАО «М-Индустрия» в пользу Анфалова А.А. судебные расходы по оплате государственной пошлины в размере 13352, 1 руб.
Решение может быть обжаловано в Санкт-Петербургский городской суд через районный суд в течение 10 дней со дня принятия решения в окончательной форме.
Судья